SLB (Sale and Leaseback) ou Venda e Retroarrendamento é uma operação financeira em que uma empresa vende um ativo, como um imóvel ou equipamento, para um investidor ou empresa especializada, e celebra um contrato de locação para continuar utilizando o ativo. É bastante comum em setores onde os ativos fixos têm grande valor de mercado e são essenciais para a operação da empresa, como no setor industrial, de logística e imobiliário.
Como funciona o SLB?
O processo pode ser descrito em etapas básicas
Inicialmente, a empresa que deseja realizar o SLB deve identificar e avaliar o ativo a ser vendido. Uma avaliação precisa é crucial para determinar o valor de mercado justo. Após isso, o processo inclui:
A empresa negocia a venda do ativo com investidores interessados, considerando preço de venda, condições do contrato de locação, entre outros.
Celebração do contrato de locação
A empresa e o comprador firmam um contrato, que define o período de locação, o valor do aluguel, cláusulas de manutenção e renovação, entre outros.
Continuação do uso do ativo
A empresa continua a usar o ativo como locatária, mantendo suas operações sem interrupções. O aluguel é pago periodicamente conforme estipulado no contrato.
Principais vantagens do SLB
Liberação de capital é a principal vantagem, mas também temos:
Melhora da liquidez
A injeção de capital resultante da venda melhora a liquidez da empresa, proporcionando maior flexibilidade financeira para enfrentar desafios e oportunidades de mercado.
Continuidade operacional
A empresa mantém a posse operacional do ativo, garantindo que suas operações não sejam interrompidas. O uso contínuo do ativo é assegurado pelo contrato de locação.
Redução de riscos de depreciação
Ao vender o ativo, a empresa transfere o risco de depreciação e obsolescência para o comprador, evitando perdas de valor futuro do ativo.
Por que contratar o SLB com a target business?
Temos experiência nesta poderosa estratégia financeira que pode trazer inúmeros benefícios para a sua empresa, desde que seja bem planejada e executada.
Esclareça suas dúvidas sobre a operação financeira SLB
O que é uma operação de Sale and Leaseback (SLB)?
A operação de Sale and Leaseback (SLB) é uma transação financeira em que uma empresa vende um ativo, geralmente um imóvel, e imediatamente o aluga de volta. Isso permite que a empresa obtenha liquidez através da venda do ativo, enquanto continua a utilizar o espaço como inquilina.
Quais são as principais vantagens do Sale and Leaseback?
As principais vantagens do SLB incluem: 1) Aumento da liquidez, a empresa obtém capital imediato ao vender o ativo; 2) Manutenção do uso do imóvel, sem interrupções nas operações; 3) Melhoria no balanço patrimonial e potencial redução de impostos; 4) Possibilidade de reinvestir o capital em outras áreas do negócio.
Como são determinados o valor de venda e o aluguel no SLB?
O valor de venda e a taxa de aluguel no SLB são geralmente determinados por meio de uma avaliação do ativo e estudos de mercado. O valor de venda deve refletir o preço de mercado do ativo, enquanto o aluguel é muitas vezes baseado em uma porcentagem desse valor, levando em consideração fatores como juros, taxas e a duração do contrato de leasing, valor presente líquido e valor futuro.
Como um Sale and Leaseback pode impactar o balanço patrimonial da empresa?
Com um Sale and Leaseback, a venda do ativo melhora a liquidez imediata da empresa, pois gera caixa ao eliminar um ativo fixo do balanço patrimonial. A estrutura do balanço muda, refletindo maior liquidez, mas com a responsabilidade de um fluxo de caixa fixo para o pagamento do aluguel.
É possível realizar Sale and Leaseback em um imóvel que a empresa já está ocupando?
Sim, é possível realizar um Sale and Leaseback em um imóvel que a empresa já ocupa. O processo implica a venda do imóvel para um comprador, que então concede um contrato de locação para a empresa continuar utilizando o espaço. Isso é comum e geralmente é atraente para empresas que precisam de capital imediato, mas desejam permanecer em suas instalações atuais.
Não encontrou o que procurava? Fale conosco para tirar suas dúvidas.
